¿Donde entrar?

Hay que buscar valores cercanos a soporte, de manera que podamos mantener un stop adecuado a la exposición al riesgo de la inversión y que tenga recorrido creciente por delante. Por ejemplo:

DIA, recorte en 5 ondas, que debe haber terminado, justo hacia la zona que les proponíamos vigilar estos días, los 5,85 euros. Objetivo inicial, la zona 6,38 euros. RSI muy débil, por lo que habrá que tener paciencia.

Gamesa, manos fuertes han entrado con fuerza, doble apoyo sobre la parte inferior del canal, buscamos un doble techo en la zona 9,25 euros.

Faes, apoyo en la parte inferior del canal de medio plazo, tras el pinchazo hacia los 2,45 euros. Puede haber terminado el lateral y comenzado un nuevo tramo creciente.

¿Quieren un poco de riesgo, ¿qué tal Prisa? La superación de los 0,43 - 0,44 puede dar alas al valor hacia los 0,53 euros. Manos fuertes en posiciones compradoras estos días.

Telefónica, nos ha marcado un mínimo en 11 euros, ha respetado el canal decreciente, ahora debería ir a buscar la parte alta. Manos débiles mostrando situación de pánico.

De aquí a unas semanas echaremos un vistazo a estas propuestas. Veremos si esta vez nos va tan bien como la pasada.

El murciélago de Twitter

¿Recuerdan la figura de murciélago que les presente ayer en Sacyr? Pues miren la de Twitter, confirmada en la sesión de hoy tras una fuerte caída a la presentación de unos resultados desastrosos. Son clavadas, ¿verdad? Les diferencia que Twitter la ha confirmado con la rotura de la clavicular y Sacyr no lo a hecho, incluso, todavía podría estar en formación. Objetivo corto en Twitter, la vuelta a los 40 dólares, figura muy fiable que comprobaremos si termina cumpliéndose.

Habemus soporte temporal

Ibex, Dax, Sp500 han confirmado sus respectivas zonas de soporte temporal, que pueden facilitar la vuelta a zona de máximos de los precios. ¿Significa que se ha acabado el recorte? Significa que los mercados están en fase de distribución, que hemos marcado un mínimo temporal y ahora tenemos que marcar un máximo temporal para tener una figura propia de zonas de techo, ya sea en forma de canal bajista, doble techo, HCH, murciélago, etc. Los mercados han subido porque se han cerrado muchos de los cortos, no porque tengan fuerza relativa para hacerlo, pues se mostraban muy débiles.

Por lo tanto ya ha empezado el rebote, en el SP500 podríamos llegar a ver de nuevo los 1.850 puntos aunque tendremos que ver que hace ante los 1.820 puntos. Tenemos pánico de pequeños inversores y compras de mano fuerte, cóctel claramente alcista.

En el Dax alemán, la vela fantasma en el futuro, fundiendo los stop en máquina que estaban colocados a la pérdida de la zona de mínimos de los 9.071 euros, ha dado el pistoletazo de salida al rebote y marcado la zona de stop que temporalmente no se perderá. De momento buscamos los 9.545 puntos.

Finalmente en el Ibex, los 9.655 puntos han sido buenos, la alcista acelerada ha hecho de soporte y no ha permitido que el precio fuera a cerrar el hueco de los 9.457 puntos. Eso si, el hueco queda abierto para una segunda oportunidad. El RSI está débil, por lo que no deben descartarse nuevos apoyos en la alcista acelerada antes de completar la subida que deberían servir para tomar posiciones largas en el corto plazo.

De nuevo les recuerdo que no se trata de ser adivinos, sino de tener un plan, una estrategia cuando el mercado nos confirma una determinada tendencia, Los alcistas han ganado sobre los 9.650 puntos y hay que acompañarles en el viaje con la idea de volver a colocarnos cortos cuando vuelvan los signos de agotamiento.

Cementos Portland, hoy si.

Finalmente saltó la zona 7,60 euros y  abre el melón hacia el siguiente objetivo de medio / largo plazo, la zona 12,50 euros.

En el cortísimo plazo, tenemos canal creciente cuya parte alta está en la zona 8,60 - 8,70 euros. Podría romperlo y demarrar al alza o puede que inicie de nuevo un movimiento lateral, actúen según su estrategia o forma de operar, de momento los indicadores muestran fortaleza y la media de 30 sesiones es creciente por debajo del precio y según su zona de entrada podrán esperar o no acontecimientos.

Grifols, a la primera no, a la segunda si

Si bien entramos cortos en Grifols, el pasado 27 de enero a la pérdida de la zona 38 euros, no conseguimos nuestro objetivo pues el precio se giró en la zona 36,80 euros, pero nos ha dado una segunda oportunidad, situación lógica tras el gráfico en velas semanales que les presente en el último análisis. En el cortísimo plazo tenemos una situación de doble / triple techo en la zona 38,75 euros confirmada en la sesión de hoy con la pérdida del soporte de los 36,80 y proyección hacia la zona 34,80 - 35 euros, coincidente con la cesión del fibo 38,2 del último impulso. No les extrañe que la caída se prolongue hasta la cesión del 50%, zona natural del apoyo en 33,50 euros. Koncorde está fuera, manos fuertes ya no compran, RSI es decreciente y débil, media de 30 sesiones decreciente por encima del precio. Esta mañana lo han podido seguir pues hemos estando twiteando la caída.

Cementos Portland en el cortísimo plazo

La vela que nos ha dejado en la sesión de hoy no confirma el que se haya producido rotura de la zona 7,60 euros. Hay que ser prudentes tal y como está el mercado,  y esperar las próximas sesiones. RSi es creciente, con fortaleza, Koncorde está dentro, manos fuertes en posiciones compradoras, media de 30 sesiones creciente por debajo del precio. ¿Miedo escénico? Es posible, pero también podría ser rotura en falso. En caso de que se termine produciendo, el objetivo de corto plazo es la zona 8,60 euros.

Ezentis en el cortísimo plazo

La pérdida de la importante zona de 1,40 euros ha llevado a Ezentis a apoyar (1,301 euros) en la que podría ser la alcista acelerada que soporta el movimiento. Tiene pocos puntos de anclaje, por lo que es difícil definir que así sea, pero la evolución del mercado en próximos días nos puede confirmar este hecho que dejamos en la categoría de hipótesis. RSI decreciente y muy débil, manos débiles en pánico, manos fuertes en posiciones compradoras.

Un rápido repaso a los blue chip

Santander, pérdida la zona 6,25 los 5,90 podrían ser el destino de la caída antes del rebote.

BBVA, si ceden los 8,45 euros y pierde el canal creciente, 3 objetivos decrecientes, 8,25 euros, 7,95 y 7.75 euros.

Inditex, pérdida la zona 110 euros, visita inevitable a los 105 euros y destino final en la zona 100 euros, parte inferior del canal creciente y proyección de la figura de doble techo.

Telefónica, si pierde la zona 11,10 - 11,20 euros, visita a los 10,60 euros donde empezaría a frenar la caída, cercana a la zona por donde pasa la directriz creciente que soporta el movimiento.

Las preguntas de los lectores.

Mapfre, la pérdida de la zona 3 euros llevará al precio a la alcista principal del movimiento, zona 2,80 euros. Ahora bien, debería de preocupar, o lo contrario, una posible figura de HCH que se activaría a la pérdida de los 3 euros y que podría tener su pull a la clavicular al rebotar sobre los 2,80 euros.

Natra, lateral, ha perdido la primera directriz acelerada que hemos trazado, pero parece que la segunda posibilidad y el 50% de recorte desde el último impulso está frenando la caída del precio. El peligro puede venir de la pérdida de los 2,06 euros. Ahora todo tiene mal aspecto, incluido Natra.

Prosegur si tiene mucho peligro, porque ahí si podemos tener una clara figura de HCH si se confirma con la pérdida de los 4,35 euros que podría llevar el precio a los 3,60 euros. Por lo tanto cuidado mañana de salida.

Amper, calentón tras calentón de los mismos, si se entra con ellos al principio puede ser que se gane, si se corre tras el precio se tienen muchas opciones de perder. Con independencia de las noticias que puedan surgir (si alguno sabe de buena fuente, alguna, que la pase), técnicamente no lo veo por encima de la zona 1,34 euros de este estirón.

Repsol ha roto la zona que señalábamos como importante soporte, le queda por romper el canal bajista de corto plazo para que se active la zona 15,60 euros. El problema es que da miedo colocarse corto a estas alturas, el rebote cada vez está más cerca y será más seguro colocarse corto en la parte alta del mismo.

Como se está complicando el patio,...

Y no será porque no lo haya adelantado, para que tomaran medidas suficientes. El SP500 ha perdido con fuerza la importante zona de los 1.770 puntos, los pequeños inversores huyen del índice presa del pánico, por lo que no tardará en darse la vuelta y rentabilizar los papeles que sueltan, siguiente soporte en la zona 1.725 puntos. El Dax alemán ha perdido el canal creciente de corto plazo, la próxima zona de parada la tiene en los 8.990 puntos aproximadamente.

El Ibex, si nada lo remedia, perderá mañana el importante soporte de los 9.700 puntos, en el que tantos analistas comentaban que había hecho suelo, perderá también la alcista acelerada que viene de agosto 2013 e irá a cerrar el hueco de los 9.460 puntos.

A estas alturas, algunos de ustedes me empiezan a preguntar si ponerse cortos y no se que decirles, algo de caída si queda antes de un fuerte rebote, pero no se si merece la pena o que esperen a que esto frene para comprar posiciones largas de nuevo. Recuerden, porque ya lo he comentado varias veces, en bolsa siempre hay que ser el primero en vender o colocarse corto y el primero en buscar soportes sólidos para posicionarse en los giros. Este primer soporte (9700) puede caer mañana pero al menos tubo un rebote hasta los 10.050 puntos.

Ence

El último repaso a medio plazo lo hicimos en diciembre, como veo que muchos de vosotros estáis pendientes de este valor tras la ruptura de la zona 2,65 euros en septiembre, puede ser interesante actualizar la información. La zona 3,17 se ha atragantado, el precio ha probado la ruptura y ha vuelto a zona de máximos, el problema es que no ha sido capaz de superarlo, pero no le veo mucho peligro, Ence está en fase lateral, buscando el apoyo de la parte inferior del canal, creo que en el peor de los casos, la zona 2,50 haría de soporte. Por lo tanto, paciencia, pueden quedar 2-3 meses de movimiento lateral antes del apoyo.

En el corto plazo, triple apoyo en la zona 2,70 euros que tengo dudas sea suficiente, pues tenemos un canal decreciente y podría ceder 10 céntimos más, donde sería compra pensando en una vuelta a hacia los 2,95 euros. Media de 30 sesiones decreciente por encima del precio, koncorde diario fuera, manos fuertes en posiciones vendedoras. Cazarla a 2,60 euros podría estar bien.

DIA

No  está en peligro la tendencia alcista de fondo, pues la directriz creciente de medio / largo plazo está ahora en la zona 5 euros, pero si parece que DIA va a hacer un alto en el camino tras perder la directriz acelerada que une los mínimos desde junio 2013. Formado ya el canal decreciente, lo podemos utilizar como referencia para entradas y salidas. En velas semanales:

En el cortísimo plazo hay pánico entre los pequeños inversores, lo que casi siempre suele ser aprovechado por el capital. Los mínimos en 6,02 euros marcan el canal decreciente de cortísimo plazo, aunque bien podría ceder y buscar el precio la zona 5,90 euros. La bajada es con volumen por lo que el precio necesitará tiempo para reordenarse al alza, como mucho, para volver a buscar la zona 6,40 antes de seguir cayendo.

Repasamos Acciona

La situación sigue siendo compatible con el análisis del 7 de enero en que esperábamos que la recuperación marchara sobre la zona 48 - 50 euros. Algunos ven una posible figura de HCH invertido en velas semanales desde enero 2013, en mi opinión aunque gráficamente es así, la zona en la que está no creo que tenga influencia sobre el precio, más bien hay que pensar que termine esta segunda onda alcista hacia la zona 53 euros, pull a la alcista acelerada perdida y compatible con zona superior del canal decreciente de largo plazo.

Deoleo

Normalmente, estos valores con gráficos en el largo plazo, tipo campana de Gauss, acaban desapareciendo o teniendo alguna réplica que los convierte en valores laterales chicharreros. Si fuera este último caso, podríamos esperar que Deoleo, en el largo plazo, acabe recuperando la zona 1,10 euros aproximadamente.

De hecho ya está lateral 0,25 - 0,50 euros desde el verano 2.011. De momento no puede con la zona 0,51 euros, pero tampoco ceja en el intento, los mínimos siguen siendo crecientes y mientras esto ocurra se puede creer en el valor. El volumen ha aumentado estas últimas semanas, la situación podría ser compatible con acumulación, incluso la mano fuerte ha pasado posiciones compradoras.

En el cortísimo plazo, el precio ya no sigue el canal creciente que lo llevó de la zona 0,30 a la 0,50 euros y lo ha sustituido por un canal con mucha menor pendiente con stop a la pérdida de la zona 0,45 - 0,46 euros y parte superior en 0,53 euros. De momento no hay nada que indique que esta situación vaya a cambiar por lo que, si alguien quiere tomar posiciones, sólo lo haría sobre soporte, zona 0,47 euros.

Los índices en velas mensuales

Cerramos el mes de enero, aunque falten unas horas para el cierre del mercado americano, pero en esta temporalidad, nos da igual. Les vuelvo a enseñar los gráficos en velas mensuales que manejo, en que se visualizan claramente porqué estamos ante un recorte en los mercados dentro de la tendencia alcista de fondo. Incluso he colocado una flechas indicadoras del movimiento que entiendo, pueden realizar los índices en los próximos meses, lateral bajista hasta bien entrado el verano, para retomar las alzas en la última parte del año hacia los objetivos pendientes.

SP500 y DOW son gráficos muy parecidos, les muestro sólo el del índice principal, esa zona de soporte alrededor de los 1.570 atrae al precio.

En el Dax el canal creciente es similar, en este caso la zona 8.150 es la que atrae al precio.

El eurostoxx50 tiene un aspecto de continuidad creciente, pero también se atisba un descanso sobre los 2.750 puntos antes de continuar hacia la zona 3.500 puntos.

El Ibex con objetivo en la zona 11.200 puntos aproximadamente, se tomará un descanso, mostrándose lateral entre los 9.300 y los 10.500 hasta bien entrado el verano.

En el momento actual, ha vuelto la volatilidad, sinónimo y antesala de caídas, los movimientos bajistas suelen ser más rápidos que los crecientes, ya ven que no hay 2 días en el mismo sentido. Tengan paciencia, quedarse comprado de un día para otro es una odisea, sino miren lo sucedido en la sesión de hoy con el Popular.