2 ideas para sesión de mañana

La primera sería La Seda, por encima de 1,10 rompe el actual canal alcista y le impulsa hacia cotas más altas del lateral que nos dibuja desde hace un año. Koncorde está dentro, manos fuertes en posiciones compradoras, RSI creciente, con fortaleza, media de 30 sesiones girando creciente. El objetivo es difícil de definir en estos momentos pero al menos espero recupere el 50% de la anterior caída.

La segunda idea es Solaria, ha cerrado en disposición de romper la cuña descendente que dibuja desde los máximos del 18 de septiembre 2012 que podría proyectarle sobre el euro con permiso de la zona 0,86 euros. La entrada sería a la superación de los 0,80 euros, koncorde está dentro, manos fuertes en posiciones compradoras, RSI creciente y la media de 30 sesiones girando creciente por debajo del precio.

Cementos Portland

Pon fin despierta Cementos Portland, esta buena empresa de cementos que está sufriendo la crisis del ladrillo como todo el sector, probablemente castigada en exceso. El pasado 4 de enero rompió la cuña bajista que dibujaba desde febrero 2012 y está a punto de confirmar una figura de HCH invertido que le puede proyectar sobre los 4,90 euros si supera la zona 3,80 euros. El apoyo en la zona 3,20 de la sesión de hoy ha sido excelente cerrando en zona de máximos. 

Viscofán

El pasado 20 de diciembre comentábamos el nuevo escenario que se le presentaba a Viscofán con la entrada a formar parte del Ibex. Entre otras cosas augurábamos que el valor subiría hasta final de año pero que podría ser que 2013 no le sentara nada bien. Pues ya tenemos las primeras pistas, máximos a final de año y primeras jornada de este año con recortes, de momento no ha roto nada, la directriz actual que soporta los precios está en 38,80 euros pero la experiencia nos dice que muchas veces suelen estar cumplidas las expectativas en este tipo de valores. 

Banco de Santander

El aspecto de Banco de Santander es muy alcista si termina de romper la zona actual, 6,30 - 6,50 euros pues confirmaría esa figura de HCH que podemos observar en gráficos mensuales y semanales. Los indicadores son favorables a este hecho, el Macd mensual es creciente y positivo.

En gráfico semanal, además tenemos la rotura de la cuña bajista con proyección hacia la zona 8,20 euros, aunque la figura que el mercado dió por buena fue el doble suelo en 3,9 - 4 euros confirmado con la superación de los 5,10 euros y que le ha traído hasta la zona actual, 6,20 euros. Media de 30 semanas es creciente por debajo del precio, Koncorde está dentro aunque las manos fuertes son decrecientes respecto a la subida del precio lo que puede indicarnos que ellas ya han hecho su trabajo, ahora deben ser los pequeños inversores los que le den el beneficio.

En gráfico diario, el precio está muy cercano a la parte alta del actual canal alcista, por lo que no tiene mucho recorrido por la parte superior so pena que veamos la rotura del mismo. Los 6,20 hacen de soporte en el cortísimo plazo.

Los índices en velas semanales

Terminado el año, solventado el "abismo fiscal" en USA, la situación se ha tornado más favorable a la continuidad de la subida, al menos hasta las próximas zonas de resistencia. Mercados americanos deben de probar zona de máximos, mercados europeos seguirán con tendencia creciente pero moviéndose con pies de plomo por la maraña de zonas de resistencia que tienen delante. Veamos-lo:

SP500: Si lograr superar los 1.474, lo que parece factible, camino libre a los 1.500 puntos.

Dj. Industriales: Debe de probar los 13.660 puntos, con bastantes posibilidades de superación para marchar sobre los 13.840 puntos.

Dax alemán: De nuevo en resistencia aunque todo parece indicar que el objetivo es la parte alta del canal alcista, es decir, los 8.000 puntos.

Eurostoxx50: Superados los 2.660 puntos a por la parte alta del canal alcista, zona 2.750 puntos, ahí se complican la situación aunque no tiene porque bajar en las próximas 2-3 semanas.

Ibex: El objetivo actual son los 9.000 puntos, hacia la directriz que viene de mayo 2008, zona que será complicada de superar pues está en la linea de cuello de un HCH invertido que cambiaría el escenario a claramente alcista con objetivo en los 12.000 puntos. Yo, sinceramente, no lo veo.

Quabit

Nos vamos a fijar en Quabit, ha frenado su caída en 0,046 euros, desde donde podría estar en marcha un segundo alcista que rompiera la directriz bajista que viene de junio 2011 y que podría tener objetivo en la zona 0,068 euros o incluso la parte alta del movimiento lateral del último año en 0,077 euros. Manos fuertes empiezan a moverse en este sentido como nos muestra Koncorde, RSI es creciente con fuerza, y media de 30 sesiones es alcista por debajo del precio. Las dificultades vendrán de superar los 0,058 euros, lo demás será mucho más fácil.

Repsol

Repsol vuelve a llamar nuestra atención, la zona 16,30 euros es una fuerte barrera que ya ha resistido la embestida en 3 - 4 ocasiones, pero el cerco se va estrechando, la directriz que sirve de soporte al precio no cede a pesar de haberse puesto a prueba en 5 ocasiones, se cierra sobre la resistencia lo que nos da para pensar que el asalto está próximo con objetivo en la parte alta del canal alcista. Por lo tanto compra en un nuevo apoyo al soporte o a la superación de la zona 16,30 euros.

Ya no hace falta ver Bankia tan cerca

Porque las velitas se han convertido en velones, no se si tuvieron cataplines o no, da igual, el resultado está ahí, bien clarito (+48,91%) y probablemente con continuidad en el recorrido pues hasta la parte alta del canal queda mucho espacio. Lo complicado es incorporarse a un calentón en un valor con tanta volatilidad como este, pues te puede hacer un roto por menos de nada así que tengan cuidado, para quien venga desde la parte inferior, a disfrutar de las Bankias. Actualizo los gráficos:

Vemos Bankia desde más cerca

Con una volatilidad diaria del 12 - 20% hay que tener cataplines para meterse. Como yo se que algunos de ustedes los tienen, vamos a comentar la posibilidad de una entrada si Bankia supera los 0,427 - 0,43 con objetivo en cerrar el hueco que dejó sobre 0,55 euros. Por supuesto, si ello sucede, colocamos stop de pérdidas no arriesgando mucho más de un 2%. Les dejo 2 gráficos que manejo, en diario y 15 minutos que son suficientemente orientativos.

Repasamos el IBEX

Bueno, en teoría, objetivo en la zona 9.000 para cumplir la figura de banderita. Seguimos en la zona de resistencia 8.350 -8.450, demasiadas noticias positivas (que si nuestro mercado será el mejor, que si todo está alcista,...) propias de zona de techo. ¿Cuanto queda? Hablábamos de la posibilidad de la zona 9.000 si termina cediendo la actual zona de resistencia ¿Entrar ahora a largo plazo? Pues esa es la trampa de los mercados, cuando había que entrar fue abajo, no ahora,... Venimos hablando de esa pata bajista que falta, nada se ha solucionado en USA, acuerdo fiscal es pan para hoy y hambre para mañana, están más endeudados que nosotros, en el límite de gasto, la USA de Obama recuerda a la España de Zapatero y todo tiene un límite,... ustedes mismos, que no me gusta tocar la política en este blog. Manos fuertes han dejado las posiciones compradoras, RSI sobrecomprado, con fortaleza, soporte en la zona 8.300 puntos, media de 30 sesiones creciente por debajo del precio.

Bankia

Ha tardado unos meses, pero ha terminado marchando a la zona que comentamos. Es la parte inferior del canal bajista que no debería romper, pero tampoco tenemos factores que nos indiquen compra., veremos si se recompone en unos días sobre esta zona y es posible entrar de manera especulativa con stop en zona de mínimos.

Bank of America

Un gran banco americano para empezar el año, tras la leche que se pegó hasta febrero 2009 entro en una fase lateral que se prolonga ya durante 4 años. Tras romper la directriz bajista y probarla el pasado mes de junio inició una fase creciente que debe tener como objetivo la zona 14,70 - 15 euros en el medio / largo plazo. Koncorde semanal está dentro, manos fuertes en posiciones compradoras, Macd creciente y positivo al igual que la media de 30 semanas.

En gráfico diario podemos observar como se encuentra en la parte alta del canal creciente por lo que no es el mejor momento para entrar, probablemente veremos movimientos laterales ligéramente decrecientes en busca de apoyo antes de seguir creciendo.

Los índices en velas mensuales

Lo primero desearles un año 2013 pleno de salud y con el ánimo suficiente para disfrutar lo que nos venga. 

En este primer vistazo de lo que nos deparó 2012 y por donde puede marchar 2013 soy bastante neutral, no espero grandes cosas, sin posibilidad de posiciones cortas el mercado español va a estar muy lateral, con  menos volumen de lo habitual. Los costes de operar han subido apreciablemente, lo que recomienda pocas operaciones pero buenas, preferiblemente en tendencia lo que hará complicado encontrarlas. Quizá haya que pensar en EEUU que es donde mejores condiciones vamos a encontrar, las primeras soluciones al llamado "abismo fiscal" no solucionan nada, sólo marean la perdiz, lo que hará que los mercados pongan en su sitio la economía americana, sobreendeudada, en el límite de lo admisible. Europa tiene margen para crecer, pero será con una mayor volatilidad que deberemos aprovechar.

Veamos como quedaron esos índices en velas mensuales lo que nos dará una idea de la tendencia para futuros movimientos.

SP500: Seguimos en la parte alta del canal, no es descartable un nuevo toque a la zona de resistencia pero hay que mirar fundamentalmente para abajo, lateral cediendo posiciones hacia la parte inferior del canal.

Dj Industriales, como siempre muy similar, algo más descarado que el SP500. Veo complicado esos 14000 puntos, al menos de momento, economía americana va a tender a deteriorarse con ajustes o sin ellos, el nivel de deuda no va a permitir aumentos de la inversión y recortar gastos siempre es muy complicado.

Dax alemán: Aunque tenga margen hacia los 8.100 puntos, le llevará tiempo conseguirlos, so pena que en uno de estos tirones espectaculares sea capaz de superar la directriz que hace de resistencia. Personalmente me inclino por caídas tras nuevos toques sin superación en este primer trimestre del año.

Eurostoxx50: El aspecto no es malo, le espera unos años lateral 2000 - 3000 puntos que teniendo cuidado puede dar juego. Está en zona de resistencia que tendrá desenlace en este mes que comienza lo que nos colocaría en tendencia en uno u otro sentido.

IBEX, ya no pongo el número porque ahora nos quedamos con 34 valores y sabe dios lo que sucederá mañana. Está ante 2 zonas fundamentales, los 8.350 puntos por donde pulula la directriz bajista que viene de máxima y una segunda alternativa en la que alcanza los 9.000 puntos y formar la cuña bajista que empezó a dibujar en 2010 a la que le podría quedar una pata bajista hacia los 5.000 puntos. No debería ser fácil superar la zona actual, debería necesitar algún apoyo más sólido pero con la prohibición de cortos todo está un poco adulterado.

Familiarizándonos con otros índices IBEX

Al hilo del comentario sobre el ETF doble inverso del Ibex vamos a comparar los gráficos de distintos índices Ibex a los cuales emulan. Tenemos el índice principal IBEX en gráfico de periodicidad 4 meses el cual reconocerán rápidamente, vemos como en la sesión del viernes se rompió el soporte de los 8.200 puntos tras 5 días de distribución en la parte alta del canal alcista, ahora tocaría ir a buscar soporte sobre la parte inferior de ese canal, zona 7.805 puntos, siempre y cuando los 8000 puntos no contuvieran la caída. Koncorde ha dado señal de salida, RSI ha girado decreciente, hemos perdido la media de 5 sesiones mientras que la de 30 sesiones sigue creciente por debajo del precio.

Veamos ahora el IBEX inverso, lo primero que notarán es que el nivel de precios les hes desconocido, pero eso simplemente es una referencia. Los indicadores nos muestran la situación inversa y el Ibex inverso parece tener recorrido asegurado hasta la zona 5.200 puntos.

Pues ahora les presento el Ibex doble apalancado y el Ibex inverso doble apalancado, básicamente los mismo gráficos anteriores con la diferencia que las velas tienen doble tamaño que no tiene porque identificarse en un dibujo pues la perspectiva se adapta al tamaño del gráfico.

Y finalmente la tercera posibilidad, el Ibex triple apalancado y el Ibex inverso triple apalancado. En este índice el riesgo es mucho mayor por lo que deberemos extremas las medidas de gestión de riesgo, podemos ganar el triple del movimiento del Ibex o pudiéramos perderlo sino tenemos una estrategia clara, identificados claramente los niveles de precio, la tendencia del mercado, zonas de entrada y salida y el importe de la parte de nuestro capital que vamos a arriesgar.

Ahora imaginemos que no estamos ante un simple y sano recorte para seguir subiendo, que hemos girado a la baja ante un fuerte obstáculo (recuerden que nos enfrentaos a la bajista principal que viene de 2007) y que el proceso de estos meses ha sido el típico de distribución. Si se fijan tenemos cuñas bajistas dibujadas en los índices inversos cuya ruptura tendría importantes implicaciones alcistas ¿Esa pata que falta en este puzzle de lq que muchos analistas hablan? Habríamos comprado un índice inverso en el momento adecuado, riesgo controlado y con una estrategia clara. ¿les gusta esta hipótesis? Pues eso es, sólo una hipótesis, despierten ya que esto es bolsa y nunca nos lo ponen fácil.

OHL

A pesar de que el canal alcista tiene más margen de crecimiento, fíjense a que zona hemos llegado y que acabamos de probar por segunda vez la resistencia de los 22,30 - 22,40 euros. Si no hay superación entramos en la senda de las caídas importantes, de manera inmediata hasta el soporte de los 21,25 euros y posteriormente a probar la base del canal alcista. Los indicadores no están deteriorados pero podría ser una cuestión de tiempo, media de 30 sesiones creciente por debajo del precio.