¿Donde estamos en cada valor del IBEX?

Continuando con la serie, solo deciros, que es a precios de cierre, en gráfico logarítmico, periodo de 2 años, la MM30 está en rojo punteado y la MM200 en amarillo punteado. Haciendo clic sobre la imágenes las veréis a tamaño pantalla.

¿Donde estamos en cada valor del IBEX?

¿Donde estamos en cada valor del IBEX?

Aprovechando que el primero de agosto, inicio una serie con los 35 del IBEX, a precios de cierre, en gráfico de 2 años. Muy util para saber en que momento se encuentra cada valor, lateral, ante resistencia, recortando,... como los gráficos son muy sencillos no los comento, cada cual saque su conclusión.

Cintra versus Ferrovial o Ferrovial versus Cintra.

La que está organizando la familia del Pino, accionista mayoritario de ambas empresas. Primero que si Ferrovial absorverá a Cintra con un canje 5:1, ahora que aprueban la fusión con un canje de 4:1. Todo esto huele a chamusquina, quienes tenían esa información privilegiada han ganado un 20% en una sola sesión y encima si se colocaron corto en Ferrovial, pues no digamos,...

Lo cierto es que para Noviembre - Diciembre, Cintra (y no al revés) absorverá a Ferrovial, mediante una fusión inversa que dará como resultado inducido un split al multiplicar por 5 el número de acciones de Ferrovial y reducir en la misma proporción su valor nominal. Con posterioridad, Cintra cambiará su denominación a la nueva Ferrovial que tendrá 4 lineas de negocio:

• Cintra infraestructuras que seguirá con las 23 autopistas que gestiona.
• BAA (aeropuertos).
• Línea de construcción.
• Línea de servicios.

El resultado de todo este lio es que al final la nueva Ferrovial integra a Cintra y sus 400 millones de caja (que por otra parte es lo que le interesaba), las futuras acciones valdrán 5 veces menos que lo que vale Ferrovial ahora mismo, y que mientras todo este proceso termine el resultado de multiplicar por 4 el precio de las Cintras nos debe dar el precio de las Ferrovial. Por lo tanto se acabó el interés por las Cintras, pues su cotización estará supeditada al precio de Ferrovial que es el que nos interesa a partir de ahora.

La cotización de Ferrovial cerró sujetada por la MM30. Aunque no llegó a tocar el suelo del canal alcista se quedó a tan solo 20 céntimos del mismo que podrían ser buenos para que el valor inicie una lenta recuperación. Entre los 23,50 y los 24 euros es zona de compras con stop pegado.

En cuanto a los indicadores, tenemos al estocástico bajista en zona neutral (61), RSI bajista en 49, MACD cortando a la baja en zona positiva, las manos fuertes fuera del valor desde hace 3 días (ummmm), indicador de ciclo negativo con pendiente negativa,... vamos que nos sugieren que el valor puede recortar todavía algo más.

Gas Natural, mejor un cierre por encima de 13,30.

Parece que quiere despertar del largo letargo, quizás sea que presiente que se acercan mejores tiempos para los valores defensivos, al llegar los índices a zonas de resistencia. Como quiera que puede ser así, Gas Natural ha roto el rectángulo que dibujaba en su fase lateral y la proyección de esta figura da un objetivo alcista hasta los 14,50 euros.

La MM30 empieza a tomar algo de pendiente y apoya el precio por debajo, donde dibujamos el suelo de canal alcista. La superación a cierres de los 13,30, mejoraría mucho el aspecto del valor. En mientras puede hacer un pull back a la zona de soporte, los 12,80. En el corto plazo, el valor no debería caer de ese precio, y si se podría plantear alguna operativa de entrada en el mismo con el stop cerquita.

Viscofan, logrado objetivos, recortando de nuevo.

Tocado techo en nuestro canal alcista negro, el valor recorta de nuevo hacia el suelo del mismo. esta vez nos ha dejado rentabilidades máximas comprendidas entre 15,10 y 16,88 (+11%), dependiendo de la zona de entrada y salida de cada uno.

Dada la dificultad de encontrar posiciones cortas en los distintos brokers, lo idóneo es esperar el valor que baje a zonas de 15,50 -15,70, donde encontraremos una nueva oportunidad de compra en el corto plazo.

BBVA, el tercer mejor comportamiento de la semana

Ya lo comentaban buena parte de los analistas, el comportamiento de BBVA había sido hasta la fecha, sensiblemente peor que el Santander y que iba a recuperar el terreno perdido. Pues acertaron de pleno, un 14,74% en esta semana es un porcentaje excelente para un valor de gran capitalización.

Claro, que ya lleva acumulado un 150% desde mínimos, y los inversores empiezan a desconfiar que pueda mantenerse esta subida, sin que hay un recorte serio en la cotización. La próxima zona de resistencia está cercana, en la zona 11,90 - 12 euros. Nos tenemos que remontar al mes de enero de 2008 para darnos cuenta que los 12 euros fueron un fuerte soporte hasta mediados de marzo, y que posteriormente, en el verano pasado, ese mismo precio actuó de fuerte resistencia que el precio no fue capaz de superar. ¿Veremos el temido recorte a partir de esa zona? La verdad es que con la fuerza relativa que tiene (RSI en 84), la pendiente alcista de la MM30, las manos fuertes dentro del valor, el MACD alcista en zona positiva,..., lo más que podemos esperar es que el precio se entretenga en esta zona durante un tiempo. Luego ya veremos.

Telecinco, el mejor de la semana.

La figura de HCHi debe haber sido vista por todos, porque Telecinco avanza en cómputo semanal un 19,40%, el mejor quitando al chicharro de Paternina. Lo normal es que en su camino hacia los 10,50 - 11 euros, haga un pull back a la clavicular y este sea una nueva oportunidad de entrada para los que no lo estén aún.

Las manos fuertes se han situado en el valor, tal y como nos indica el Koncorde de Blai, la MM30 ha girado al alza con pendiente y todo parece indicar que continuarán las alzas en la próxima semana. Puesto a ver figuras, la rotura del rectángulo que formó el precio entre el 8 de abril y el 30 de julio, proyecta un precio objetivo de 9,10. Este quizás sea el primer punto de parada y del pull back a la clavicular.

VIX, ni fu, ni fa,...

Cierre en 25,92, (+2,05%), tranquilidad absoluta, ninguna tendencia marcada salvo la bajista en el largo plazo. De momento ningún signo de techo en los mercados y si lenta y ordenada disminución de la volatilidad, acompañando a los mercados alcistas.

Jazztel, ¿triángulo ascendente?

Uno de los compañeros del foro "días de bolsa" me sugería esta figura que estaba formándose en Jazztel. Por su aspecto, se aproxima a lo que técnicamente se denomina triángulo ascendente, tenemos más de 4 puntos de rebote y las líneas que unen los puntos de rebote (en negro) convergen formando un triángulo. Una vez que se termina de formar el triángulo, la cotización tiende a seguir en la misma dirección que traía previamente a esta formación, es decir, continuación de las subidas.

En plena formación suele descender el volumen de contratación, justo lo que está pasando en estos días, pero la ruptura, en lo que se llama zona de congestión, suele venir acompañada de un fuerte volumen de contratación. Cuanto más apure el triángulo, la formación, mayor suele ser la reacción alcista, aunque pienso que esta se dirigirá a la zona alta del canal alcista, alrededor de 0,37 euros.

TELEFONICA, imparable.

Telefónica despertó del letargo y se encuentra imparable liderando la subida de los índices. La MM30 tiene un tendencia claramente alcista y todo parece indicar que las subidas continuarán en el medio plazo. A corto plazo, se acerca a zona de resistencia del canal alcista que coincide con los máximos del periodo febrero - mayo 2008 sobre los 18,40 euros. Lo normal es que subida se prolongue hasta esa zona sin problemas en los próximos días.

Dando un repaso a los indicadores encontramos el de ciclo en positivo, las manos fuertes dentro del valor, estocástico alcista muy sobrecomprado (98), RSI alcista con mucha fuerza (82), MACD alcista en zona positiva, Vigia, TRIX 4,9, Orux-Gali y CCI5 dentro del valor,... todo en verde como podéis observar.

NH Hoteles, de momento mantiene la senda alcista.

Camino del objetivo de los 3 euros. Es lo mejor que se puede decir del mismo, cumpliendo el guión. Es un valor barato, retrasado respecto a la subida del resto del mercado del que no tenemos señales alcistas que justifiquen estar en él, so pena su compra en zona de mínimos (2,40) de esta última caída.

Por encima de 3,25 su aspecto mejoraría mucho, en mientras es mejor mantenerse al margen. En cuanto los indicadores, las manos fuertes están fuera del valor pero aumentan porcentualmente las posiciones, estocástico dubitativo en zona neutral (65), RSI alcista con poca fuerza (45), MACD alcista en zona negativa, indicador de ciclo negativo, VIGIA y Orux-Gali dentro del valor, y TRIX 4,9 y CCI5 fuera del mismo.

Antena 3TV, la televisión está de moda

La noticia del próximo término de la publicidad en TVE, ha surtido efecto en las acciones de las compañías de televisión alternativas, como es el caso de Antena 3. Está a punto de completar la proyección de subida del rectángulo que dibujó entre los 4,90 y los 5,95, para llevar el precio a los 7 euros .

La MM30 tiene una importante pendiente, y lo normal es que el valor, tras entretenerse en la zona de los 6,50 - 7 euros, prosiga la subida en el medio plazo hasta la zona de 9,10 euros.

En el corto plazo, alcanzados los 7 euros, el valor pide una consolidación (pero tal y como está el mercado, no me atrevo ni a decirlo, todo sube, da igual de la forma). En cuanto a los indicadores tenemos a las manos fuertes dentro del valor, al estocástico dubitativo en zona de sobrecompra (83), RSI alcista con fuerza (73), MACD alcista en zona positiva, Vigia y CCI5 dentro del valor, TRIX 4,9 poco claro, y Orux-Gali fuera del mismo.

El HCHI de Telecinco.

Lo pueden encontrar en cualquier web especializada, foros de bolsa,... es la figura más comentada del momento, y era imperdonable no traerlo también a este blog. Es una figura de HCH invertida, con proyección alcista hacia la zona de 10,50. En este caso es una figura muy clara, formación de suelo de mercado de largo plazo, bastante fiable, que abre las puertas a muchos inversores en un valor que tradicionalmente añade al precio suculentos dividendos, lo que hace, si cabe, más atractivo mantenerlo en la cartera.

Prisa, ¿cercano al estirón?

El cierre de hoy se ha producido por encima de la directriz bajista que está frenando el valor, pero no es este detalle el más importante, sino que el banderín actual se prolonga ya desde el 8 de junio, la MM30 tiene pendiente alcista y empuja el valor hacia un desenlace. El indicador de ciclo nos da señal de entrada, estocástico en zona neutral, poco definida su tendencia (71), RSI alcista en 56 y MACD alcista en zona positiva.

Por debajo, fuerte zona de soporte en los 3,10, muy alejada de los precios actuales haciendo complicado la entrada sin asumir riesgos importantes. Una vez más este valor está para los amantes del riesgo. El objetivo se mantiene en la zona de los 4,70 euros.