Cruce Euro / dolar

Continuando con el último comentario de continuidad bajista, ahí lo tienen, hoy hemos tocado los 1,2350, camino de la zona objetivo en los 1,19 euros aproximadamente.Estamos en la parte inferior del canal bajista de 4 horas y toca movimiento lateral y ligero rebote, pero no hemos terminado de bajar. Espero que estén haciendo buenas plusvalías si decidieron seguir la estrategia que empezamos a comentar en los 1,3280 euros.

Ferrovial

A punto de iniciar un nuevo tramo bajista hacia los alrededores de los 7 euros donde para finales del verano podría encontrar soporte en la parte inferior del canal bajista en precios parecidos. RSI decreciente, media de 30 sesiones decreciente.  Aunque el soporte de los 7,70 euros no ha quebrado al cierre de la sesión, puede estar a punto de hacerlo y justificar nuevas posiciones cortas.

Telefónica

Ha tomado una pendiente muy peligrosa, tiene una pinta de seguir cayendo rompiendo niveles de soporte importantes camino de la zona 7,50 euros. RSI decreciente sin señales de giro, media de 30 sesiones decreciente. Les remito al comentario sobre gráfica mensual de días pasados donde señalábamos algunos de los objetivos posibles y que toman certeza de sesión en sesión.

Acerinox

En el último comentario sobre gráfica semanal comentaba el empeoramiento de la situación de Acerinox y el objetivo bajista que teníamos hacia la zona 7 euros. La situación no ha cambiado, va camino de esa zona, lo que podemos observar en gráfico diario pues el rebote sobre la zona 8,12 euros no ha sido capaz de superar la parte inferior del canal perdido, lo que podemos considerar un pullbakeo y confirmación de la continuidad bajista. El aspecto al cierre de la sesión de hoy es que está apunto de perder soporte lo que abre un nuevo tramo hacia los 7,40 euros, con permiso de los mínimos de octubre 2011 en 7,85 euros. RSI decreciente sin señales de giro.

IBEX 35

La pérdida de los 6.200 puntos sólo nos deja hábil un objetivo bajista, la zona 5.520 puntos, parte inferior del canal bajista e inferior de la nueva caja que acabamos de abrir. Por lo tanto seguimos corto hasta esa zona, incluso el stop podemos bajarlo algo más, a la zona 6.450 puntos. RSI muy sobrevendido pero sin signo alguno de giro.

Mediaset

Oportunidad de compra sobre la antigua resistencia (3,45), convertida ahora en soporte, por supuesto con el stop pegado, por si no aguanta. Vigía está dentro, y si recuerdan el último comentario semanal, Mediaset está formando suelo en el medio plazo, lo que puede ayudar a que la estrategia pueda ser acertada.

Arcelor Mittal

Veamos si supera los máximos de hoy, rompería la bajista de corto plazo que daría aire al triple apoyo de la zona 10,90 euros. De producirse, objetivo inmediato la zona 12,60 euros con posibilidades de extensión hasta los 14,05 euros. Vigía ha dado entrada, la media de 30 sesiones es decreciente, ligeramente por encima del precio.

IBEX 35

Tras ser el peor índice en la sesión de hoy, y el repunte en los mercados americanos, al menos sabemos que mañana toca para arriba. La alternancia por la altísima sobreventa en un mercado claramente bajista es la tónica desde el inicio de abril, dos velas bajista, un breve repunte, y así sucesivamente. Los mínimos de hoy en 6.221 son zona de soporte importante y una de las zonas posibles para el inicio de ese ansiado rebote. Vigía sigue fuera sin signos de giro, la media de 30 sesiones decreciente por encima del precio. En estos casos, hay que mantener los cortos y mejor esperar para entrar a ver una mínima sucesión de precios crecientes.

Endesa

Muchísimas señales cortas las que ha ido dejando la gráfica de Endesa en su particular caída desde mayo 2011. Las proyecciones de las pistas que ha dejado sitúan al precio en zona de mínimos de octubre 2.008, en los alrededores de los 11,60 euros, aunque donde verdaderamente encuentra soporte es la zona 10,30 euros. Koncorde está fuera, manos fuertes vendedoras, Macd semanal decreciente, media de 30 semanas decreciente. El soporte de los 12,50 tiene toda la pinta de no aguantar.

Mapfre

Ha roto el último soporte importante que le quedaba, y mucho me temo que le acabaremos viendo, en el medio plazo, en la zona 1,20 - 1,25 euros. Koncorde fuera, manos fuertes en posiciones vendedoras, Macd decreciente, media semanal decreciente y lo que es peor, un simple vistazo al gráfico se le queda a uno cara de tonto, tiene un mal aspecto que la continuidad de las tendencia bajista parece asegurada.

Banco Popular

Vaya caída que lleva desde abril de 2007 en que tocaba techo en 13,03 euros, descontados dividendos. El cierre de hoy está a niveles de 1.995 y sin referencias claras para una posible parada, quizás la zona 1,50 pueda ofrecer soporte, unido a que estamos muy cercanos a tocar la parte inferior del actual canal bajista. Koncorde semanal sigue fuera, manos fuertes vendedoras, Macd semanal decreciente, media de 30 semanas decreciente.

Telecinco

Desde octubre 2010 tenemos divergencias en el Macd semanal. La zona 3,20 euros es un importante soporte y sobre él puede estar construyendo una figura de vuelta más solida. Koncorde es coincidente con esta apreciación y podría dar entrada en las próximas semanas. La vela semanal es muy interesante pero ya se ha producido en otras ocasiones sin que haya terminado de representar el inicio de un impulso, por lo tanto prudencia.

Bankinter

No pudo con los 3,50 euros tras 5 semanas de intento y finalmente ha cedido para volver a tocar el importante soporte formado por la directriz que une los mínimos de los últimos 5 años. De momento esa zona es fiable para entradas con vista a escaramuzas o rebotes, pero la tendencia principal sigue siendo bajista y necesitará de una importante consolidación en el tiempo para girarse. Koncorde semanal fuera, manos fuertes fuera, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente. Resistencia en los máximos de esta semana 3,08 euros.

Iberdrola

También le falta un poquito para que podamos pensar en un rebote interesante. debería tocar la parte inferior del canal bajista actual, coincidente con el objetivo del juego de cajas o la rotura del triángulo en la zona 4,25 euros. Koncorde está fuera, manos fuertes vendedoras, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente.

Telefónica

Aunque ha rebotado con poca fortuna sobre los 9,34 euros, aún le falta un poco para la zona natural de rebote, los 8,73 -9,05 euros. Continúan los mínimos semanales decrecientes y sólo por encima de los 10,60 euros podemos creer que estuviéramos ante un cambio de tendencia. Koncorde semanal fuera, manos fuertes vendedoras, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente con importante pendiente.

Cierre semanal del mercado

Poco ha cambiado, por lo tanto, no se hagan demasiadas ilusiones, asistimos a rebotes por la importante sobreventa, pero poco más, la tendencia es clara y tiene aspecto de continuar en el medio plazo. 

En el DAX la última vela semanal nos confirma una nueva zona de resistencia, los 6.450 - 6.500 puntos, aunque también soporte en los 6.230 puntos. Rota la directriz alcista, es una cuestión de tiempo que se generalicen los recortes hacia la zona 5.200 - 5.350 puntos. Macd semanal decreciente, Koncorde fuera, manos fuertes vendedoras, media de 30 semanas girando decreciente.

SP500, rebote sobre los importantes 1.292 puntos que no ha podido con la primera zona de resistencia 1.328 puntos. Podría continuar hasta la zona 1.357 puntos pero también hay muchas probabilidades de volver a probar soportes. Koncorde fuera, Macd semanal decreciente.

DOW rebote desde los 1.336 que no ha llegado siquiera a los 12.710 puntos. Puede ser que las próximas semanas se juegue sobre esta zona, territorio de nadie. Macd semanal decreciente, Koncorde fuera.

IBEX semanal no mejora mucho la situación. El rebote volvió a parar en resistencia y no muestra la suficiente fuerza para invertir la tendencia. Mínimos y máximos decrecientes. Koncorde fuera, manos fuertes vendedoras, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente.

Eurostoxx50 ha parado sobre segunda línea tendencial que puede hacer de soporte. Por encima de los 2.200 puntos podríamos pensar que tenemos una parada en los recortes y la posibilidad de plantear entradas. Macd decreciente.

IBEX 35

Se ha hecho tarde y tan sólo una breve pincelada. Actualizo la situación del IBEX porque en la sesión de mañana podría dar entrada y ser inicio del ansiado rebote que tanto tiempo llevamos esperando. Si se fijan, los máximos de hoy coinciden con la directriz bajista que frena el precio (6.589), por lo tanto la superación podría ser la señal de un rebote hacia la zona 7.000 puntos. Además el doble apoyo en mínimos también sugieren esta posibilidad.

Cruce Euro / dolar

El soporte de la zona 1,2630 provocó un rebote que sólo llego hasta la zona 1,2830 para continuar con las caídas, cediendo y dejando un nuevo objetivo bajista en el medio plazo, la zona 1,1880 euros. Se van cumpliendo nuestro augurios bajistas y el interés de las autoridades y el mercado de un euro barato (devaluado de facto) como parte de la salida a la crisis. Por lo tanto, continuidad bajista.

Mediaset

Desde el último comentario la situación no ha cambiado mucho, se mantiene en la parte inferior del canal bajista y no ha dado señal de entrada al no ser capaz de superar la zona 3,65 euros, la cual ha sido probada por tercera vez. Por lo tanto atención en cualquiera de los sentidos, tanto va el cántaro a la fuente, que cuando haya ruptura va a ser importante. Vigía está dentro, media de 30 sesiones sigue bajista pero con menor pendiente y por debajo del precio lo cual siempre es interesante. Atlas nos marca que se dan las condiciones para un movimiento interesante.

Sniace

Siempre dentro de los valores interesantes para rebotes, está Sniace. Lleva 4 sesiones con mínimos crecientes, ha cerrado en máximos del día, ha superado la primera resistencia de los 0,64 y le quedaría superar los 0,70 euros para confirmar un interesante tramo de subida hacia la eterna bajista de largo plazo que agota los impulsos de este valor en la zona 0,89 euros. Vigía ha dado entrada, sólo falta que la media de 5 sesiones acompañe por debajo, supere la resistencia de los 0,70 y se termine de animar.

Gamesa

Vamos a tocar Gamesa, sobre todo si mañana supera los máximos de hoy en 1,71 euros, parte inferior del canal perdido y obstáculo hacia la zona de resistencia del 1,92 euros. Tenemos nuevo amague de entrada en Vigía, veremos si se consolida y podría continuar hacia la zona 2,07 euros. Por supuesto, en este momento tan bajista, no piensen que  algo ha cambiado, se trata sólo de un posible rebote, y siempre y cuando se supere la zona de resistencia comentada. Imprescindible el stop cubriendo una posible vuelta del mercado.

Ferrovial

Ese doble apoyo en la zona 7,95 euros debería de servir para que el precio volviera sobre zonas de resistencia 8,65 - 8,78 euros. Probablemente queda mayores recortes durante los próximos meses por lo que será más favorable buscar posiciones cortas en zonas de resistencia pues llevaremos la tendencia a favor.  De cualquier forma, para aquellos que no dominen los derivados es ta es una posibilidad de entrada para pillar unos céntimos.

SP500, IBEX 35

Clavado el objetivo bajista que proponíamos el 7 de mayo para el SP500 hacia la zona 1.292, hemos visto un fuerte rebote en la sesión de hoy. Sigo pensando que la situación actual es bajista, y que entra dentro de la normalidad el rebote una vez cumplido el objetivo. Ahora debemos esperar un pull back sobre zona de resistencia que podría tratarse los 1.343 o los 1.358 puntos. Koncorde ha dado entrada, RSI sigue sobrevendido.

En cuanto al IBEX el viernes tocamos la parte inferior de nuestra segunda caja. En la situación actual no podemos comprar si no tenemos alguna señal que nos indique que el rebote va a ser algo más que un alivio de la sobreventa. Esa señal podría ser la superación de los 6.750 puntos. Koncorde y RSI no muestran señales de vuelta.

Mapfre

Importante soporte en la zona 1,75 euros que no debería perder, porque si lo hace, veremos un importante tramo adicional, a buscar la alcista de largo plazo en la zona 0,90 euros. Ya se que es otra de la situaciones que todos vemos como imposible, pero es lo que nos dice el gráfico mensual si cede el soporte. Estocástico mensual tiene recorrido decreciente.

Caixabank

La tenemos en el objetivo bajista, es zona de cierre de cortos y de felicitarse por el importante tramo conseguido. No tenemos señal de giro por lo que podemos esperar acontecimientos antes de plantear una entrada, siempre más complicadas en los resultados que la caída presenciada.

Abertis

Seguimos con los gráficos mensuales, Abertis podría tener apoyo en la zona 10,30 euros con posible extensión hasta los 9,75 euros. Por debajo de ese precio, el descalabro, perdería la alcista, estaría bajo la influencia del canal bajista y tendríamos un par de posibles figuras confirmadas que le darían un largo trayecto a la baja. Por lo tanto, pronto tendremos noticias, en un sentido u el otro que nos permitirán operar a medio plazo.

Conocer el futuro del IBEX pasa por conocer el futuro de ...

Telefónica, BBVA y Santander, por ello vamos a darles un repaso en lo que nos indican los gráficos mensuales. Empezamos por Telefónica, parece una burrada lo que nos marca como objetivo la ruptura de alguno de los triángulos que podemos dibujar, en todo caso el aspecto es de "que se cae" y de que le espera un buen batacazo. Estocástico mensual en sobreventa pero sin señales de giro.

Santander, por más que lo miro acaba en la zona 3 euros aunque antes podremos ver un rebote interesante, a lo mejor sobre los 3,80 euros. Estocástico en sobreventa sin señales de giro.

En el BBVA estamos en zona de soporte importante y seguramente se resistirá a seguir cayendo. El destino final me parece la zona 3,20 euros aproximadamente. Está muy sobrevendido pero los sucesivos rebotes no consiguen girar la tendencia.

Retomamos los gráficos mensuales

Al principio del año hacíamos una apuesta por donde iba a transcurrir el movimiento de los índices que seguimos durante este año. Pues bien, índices americanos, casi al milímetro, respeto al canal alcista y tras el toque a la zona superior tocan horas bajas, pero sin poner en entredicho la tendencia alcista de ciclo.

Con respecto al IBEX no era tan pesimista como lo soy ahora. Era evidente el toque a zonas de soporte de marzo 2009 pero hasta hace un par de meses esperaba que resistiera y fuera el inicio de un interesante rebote. La correlación con el resto del mercado ha hecho que el giro bajista se haya trasladado al IBEX rompiendo soportes y acercándonos nuevos objetivos bajistas en momentos convulsivos de gran volatilidad. Prevalece el objetivo bajista de la rotura del triángulo, que podría ser la zona 5.450. Será complicado que antes veamos un rebote serio. El estocástico ha llegado a sobreventa pero le quedan meses para el giro.

El DAX ha iniciado un viaje bajista y como suele ser costumbre, lo suele hacer con fuerza que al menos debe llevarle a la alcista que inició en los mínimos de marzo 2009 y septiembre 2011.

El eurostoxx50 continua hacia la primera zona objetivo que hemos citado, los alrededores de los 2000 puntos. Si el soporte no logra frenar la sangria, lo cual va ganando créditos, podría llevarle a la zona 1,470 puntos, es decir , un buen descalabro.

Estas hipótesis son propias de un mercado libre, sin intervenciones gubernamentales. Lo que pasa es que habrá que tener en cuenta la posibilidad de una prohibición de posiciones cortas y nuevas medidas en la llamada crisis del euro, que podrían provocar sensibles cambios en los tiempos.

Amadeus IT

De lo poco interesante, aunque a corto plazo le veamos lateral o incluso con pequeños recortes, mientras el precio respete la alcista, todavía tiene margen para crecer. Koncorde está fuera, manos fuertes compradoras, Macd decreciente, media de 30 sesiones creciente. Los 14,65 14,70 puede ser buen sitio para intentar la compra con stop a la pérdida de la zona.

DIA supermercados

Cuidado con Dia ya, estamos viendo una clara distribución una vez perdido el canal alcista. En cuanto a figuras parece que quiere dibujar un clásico HCH cuya clavicular en la zona 3,40 podría dar paso a caídas hacia los 2,95 - 3 euros. Koncorde todavía dentro, manos fuertes vendedoras desde febrero de este año, macd todavía creciente, media de 30 sesiones lateral.

IBEX 35

Consumada la perdida de soporte, la que se puede venir encima, los próximos días, puede ser de escándalo. Próxima zona de soporte, 6.200 puntos pero el aspecto es que podría llegar a marcar los 5.460 puntos. Koncorde semanal fuera, manos fuertes fuera, Macd semanal decreciente, media de 30 semanas decreciente. Para quien no maneje los cortos, mejor en liquidez que ya habrá una buena ocasión para entrar. El soporte perdido podría utilizarse de stop para una entrada corta.

Cambio Euro / dolar

Prosigue la tendencia bajista en el cambio, acelerada tras la rotura de la importante zona de soporte de 1,3000. Hasta la zona 1,2630 mínimo de los primeros días de enero no debería encontrar soporte. Koncorde está fuera, manos fuertes en posiciones vendedoras, Macd girando decreciente, media de 30 semanas decreciente. Si a esto le unimos que a Europa le interesa un euro más débil en su cambio, la crisis de Grecia y la potenciación del sector exterior que podría ayudar a equilibrar el PIB de los países, está claro que la tendencia va a continuar en el medio plazo.

Telefónica

Sigue acercándose a nuestra zona objetivo, los 9,50 - 9,80 euros. Los rebotes son  nuevas zonas de entrada para seguir en la tendencia decreciente como ha supuesto los 11,50 euros. Todo sigue igual, koncorde fuera, manos fuertes en posiciones vendedoras, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente. Hasta el objetivo sólo admite posiciones cortas, buscar los importantes rebotes intradiarios por la alta sobreventa que tiene todo el mercado.

FCC

Todavía bastante caída para este valor, pues la primera posibilidad de parada se encuentra en la zona 9,30 euros. El canal bajista podría ser el amplio, lo que querría decir que podríamos llegar a ver precios en los alrededores de los 4 euros. Koncorde está fuera, manos fuertes vendedoras, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente y un aspecto pésimo sólo con mirar la gráfica.

IAG

Importante ruptura del canal alcista tras el segundo toque a zona de resistencia. Ya no se puede estar comprado en IAG, tras la rotura sólo admite posiciones cortas, posición que perfectamente se podía haber adoptado tras el segundo toque a zona de resistencia sin superación. Koncorde está fuera, manos fuertes en posiciones cortas, Macd girando decreciente, media de 30 semanas todavía creciente, lo que limitará la fuerza de la caída.

BBVA

Está frenando en su caída, no tenemos señal de entrada pero bien podríamos utilizar superar los 5,45 euros con objetivo inicial en los 5,78 euros y posibilidades que se prolongue hacia los 6,45 euros. Por abajo, la pérdida de la zona de mínimos actual daría paso a proseguir hacia el objetivo de los recortes, la zona 3,70 euros. Koncorde está fuera, manos fuertes también, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente. En cualquier caso estamos en zona para probar cortos con stop muy cercano.

Santander

Mismo comentario que semanas pasadas. Sólo interesante para posiciones largas por encima de 5,05 euros. Por debajo tendríamos un nuevo pull a resistencia y seguiría activado el objetivo en la zona 3,80 euros. Por encima de 5,05 objetivo los 5,60 donde se enfrentaría con la bajista de medio / largo plazo. Koncorde está fuera, manos fuertes también, Macd decreciente, media de 30 semanas decreciente.

Deoleo

Tenía un comentario pendiente, que habéis pedido, sobre Deoleo. No parecía un valor interesante para estos momentos de recortes generalizados, pero está efectuando un rebote en toda regla. Ha recuperado un 50% de la anterior caída, parece una resistencia importante para darse la vuelta y proseguir recortando, pero el objetivo de esta segunda onda está en la zona 0,41 coincidente con recuperar el fibo 61,8. Koncorde esta dentro, manos fuertes también, Macd creciente, media de 30 sesiones girando creciente. Si se está dentro con holgura, yo esperaría el objetivo indicado. El stop está en la zona 0,32 euors. Entrar ahora ante la resistencia es un poco arriesgado, pero podría salir.En este caso el stop estaría en 0,35 euros.

Indra

Ahora si, en la sesión de hoy se ha producido ruptura alcista con objetivo la zona 9,40 euros. Veremos si llegamos, pues como está el mercado, parece la ruleta. Vigia está dentro, el problema, media de 30 sesiones decreciente que impedirá que el valor suba con alegría.